Blackline anuncia el cierre de la colocación privada suscrita y de la colocación privada simultánea sin intermediario

CALGARY, ALBERTA 

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Blackline Safety Corp. (TSX VENTURE:BLN) ("Blackline" o la"Compañía") se complace en anunciar que ha cerrado su previamente anunciada colocación privada suscrita a través de un sindicato de suscriptores liderado por Raymond James Ltd. e incluyendo a Lightyear Capital Inc, Beacon Securities Limited y P.I. Financial Corp. (colectivamente, los"Suscriptores"), emitiendo un total de 3.500.000 acciones ordinarias de la Compañía ("Acciones Ordinarias") a un precio de emisión de 3,00 dólares por Acción Ordinaria por un total de ingresos brutos de 10.500.000 dólares (la"Colocación Privada Intermediada").

Blackline también se complace en anunciar que, al mismo tiempo que se cerró la colocación privada con intermediarios, también se cerró la colocación privada sin intermediarios previamente anunciada al mayor accionista de la empresa, DAK Capital Inc. ("DAK") (anteriormente DAK Investments Corp.), de un total de 2.000.000 de Acciones Ordinarias a un precio de emisión de 3,00 dólares por Acción Ordinaria, por un importe bruto de 6.000.000 de dólares (la"Colocación Privada Concurrente" y, junto con la Colocación Privada Intermediada, las"Ofertas").

Blackline tiene la intención de utilizar los ingresos netos de las Ofertas para apoyar el desarrollo de las capacidades de fabricación de la Compañía, la expansión de su red de ventas internacional, así como la investigación y el desarrollo en curso y los propósitos generales de capital de trabajo.

Todos los valores emitidos en relación con las Ofertas están sujetos a un período de retención de cuatro meses más un día. En relación con la Colocación Privada Intermediada, la Compañía pagó a los Suscriptores una comisión en efectivo equivalente al 7% de los ingresos brutos de la Colocación Privada Intermediada.

Dado que DAK es actualmente una "persona con información privilegiada" de la Sociedad en virtud de su actual propiedad de Acciones Ordinarias, la adquisición de Acciones Ordinarias por parte de DAK en el marco de la Colocación Privada Concurrente se consideró una "operación con partes vinculadas" de conformidad con el Instrumento Multilateral 61-101 - Protección de los titulares de valores minoritarios en operaciones especiales ("MI 61-101"). De acuerdo con la norma MI 61-101, de no existir una exención disponible, la Sociedad habría tenido que obtener la aprobación de las minorías y una valoración formal para la emisión de las acciones ordinarias a DAK. Dicha exención estaba disponible para la emisión de Acciones Ordinarias a DAK de acuerdo con las Secciones 5.5(a) y 5.7(a) de la MI 61-101, respectivamente, porque en el momento en que se acordó la transacción, ni el valor justo de mercado del objeto de la misma, ni la contraprestación del valor justo de mercado de la transacción, superaban el 25% de la capitalización bursátil de la Sociedad.

Acerca de Blackline Safety: Blackline Safety es un líder mundial en tecnología de seguridad conectada. Al proporcionar una completa monitorización en vivo y una detección de gases conectada, ayudamos a los equipos que trabajan en entornos peligrosos a responder a las emergencias en tiempo real y a gestionar evacuaciones eficientes, teniendo en cuenta la seguridad de todos en el camino. Con millones invertidos en investigación y desarrollo tecnológico, Blackline Safety es reconocida por su calidad e innovación. Nuestro talentoso equipo de diseñadores e ingenieros crea y fabrica todo internamente, desde la tecnología vestible y los detectores de gas personales hasta la infraestructura alojada en la nube y las interfaces basadas en la web para la industria mundial. Ofrecemos la primera solución de monitorización de seguridad conectada, llave en mano y en cualquier lugar, con detección de gases, tecnología inalámbrica 3G, altavoz bidireccional y monitorización en directo, para responder a los exigentes retos de seguridad de organizaciones de más de 200 países. Para más información, visite www.BlacklineSafety.com.

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